Wygląda na to, że jesteś tu po raz pierwszy - może skorzystasz z powiadomień o nowym wpisie dzięki kanałom RSS. Kanały RSS możesz subskrybować np. przy pomocy usługi Google Reader. Zapraszam do regularnych odwiedzin!
Niedawno kłóciłem się z kolegą o to, czy lepiej (jak uważał on) nadpłacić podatek w trakcie roku, czy też, jak chciałem ja, dopłacić podczas składania rozliczenia rocznego. Dla mnie argumentem była przede wszystkim świadomość tego, że sam wiem lepiej co zrobić z pieniędzmi, a do rozliczenia rocznego mogą one pracować i zarobić dodatkowe, nawet jeśli drobne kwoty.
Ale potem uświadomiłem sobie, że nie zawsze, to co dostajemy od razu jest lepsze od większej kwoty za jakiś czas, i odwrotnie. A stąd już prosta droga do przypomnienia sobie, co to jest wartość pieniądza w czasie.
Nie potrafię powiedzieć, czy w gimnazjum bądź liceum/technikum uczy się podstaw matematyki finansowej, ale na pewno wartość pieniądza w czasie to jedno z pierwszych pojęć i jednocześnie jedne z pierwszych wzorów, prezentowanych na wykładach z tego zakresu na studiach wyższych. Oto szczegóły na konkretnym przykładzie:
Co jest korzystniejsze - zachować 98 złotych teraz, czy dostać zwrot podatku za rok w wysokości 105 zł, mając na uwadze fakt, że stopa procentowa (w uproszczeniu oprocentowanie rachunku w banku) wynosi 8%?
Na pozór wydaje się to proste, wszak lepiej mieć więcej niż mniej, czyli 105 zł, ale policzmy w oparciu o wzór pokazujący zmianę wartości pieniądza w czasie…
Present Value (wartość obecna) = Future Value (wartość przyszła) x [1/(1+i)n], gdzie:
i - stopa procentowa
n - liczba okresów, w naszym wypadku będzie to jeden rok, czyli 1.
po podstawieniu za FV wspomnianych 105 zł i 8% w miejsce i oraz 1 za n otrzymujemy:
PV = 105 x [1/(1+0,08)1]
PV = 105 x 0,925926, czyli
PV = 97,22
a to oznacza, że bardziej opłaca się otrzymać 98 zł dzisiaj, niż 105 zł za rok. W tym wypadku warto jednak pamiętać, iż zyski z lokat bankowych opodatkowane są 19% stawką, zatem jest to pewne uproszczenie. Można też przyjąć, że wybrane do przykładu 8% to po prostu stopa netto.
Narzędzie takie jak wzór na wartość obecną PV lub też po jego przekształceniu, wartość przyszłą FV, to doskonałe sposób na porównywanie sum pieniędzy. Niejednokrotnie pokazuje on, że nie wszystko złoto, co się świeci.
Polecam także inne wpisy: